В конце 1990-х я учился в Беркли и наблюдал за безумным взлётом доткомов, словно это был некий лихорадочный бред. Тогда «трафик» приравнивали к доходу, а если к слову «.com» добавляли хоть что-то — инвесторы размахивали деньгами, словно их щедрость не имела границ. Стартапы без ясной бизнес-модели вкладывали полмиллиона долларов в рекламные ролики на Супербоуле, и многие с молниеносной скоростью становились мультимиллионерами.
В 1999-м, когда я стажировался в Sun Microsystems, я ехал по хайвею 101 и видел вдоль трассы офисные здания, увешанные рекламными щитами AltaVista, Excite и другими брендами, которые вскоре поглотила пыль забвения. К 2001-му эти здания стояли пустыми: на окнах висящие рекламные плакаты были последним напоминанием о былом величии стартапов, теперь тихо пепел превратившихся в руины.
Следующим летом я оказался на презентации, где стартап потратил, должно быть, полмиллиона долларов исключительно на то, чтобы объявить: «Теперь мы будем брать плату за продукт, который до этого раздавали бесплатно». В зале собрались венчурные капиталисты, и никто даже не поморщился. К моменту моего выпуска в декабре 2000 года казалось, что вечеринка окончательно закончилась. Я смотрел из Беркли на то, как доткомы рушатся прямо передо мной — словно давая мне идеальную панораму краха, разразившегося почти у подножия Алькатраса.
И вот спустя четверть века мы вновь находимся в подобном состоянии: названия поменялись, но логика осталась прежней. Теперь вместо «.com» на всех углах блистает «AI-powered» — «работает на ИИ». Стартапы представляют собой лишь обёртку вокруг чужих технологий, и многие из них даже не притворяются, будто бы у них есть собственная интеллектуальная разработка. Если внимательно присмотреться, всё это похоже на карточный домик:
- Обёртки (wrappers) зависят от OpenAI.
- OpenAI опирается на Microsoft.
- Microsoft нуждается в NVIDIA.
- NVIDIA владеет чипами, которые всё это питает.
Никто не контролирует цепочку полностью, все взаимозависимы — и никто не считает это проблемой.
Проблема обёрток: «Интеллект в аренду»
Большинство так называемых «продуктов с AI-движком» на самом деле — это красивая оболочка, запакованная вокруг API OpenAI. Меня поразило это, когда я впервые заглянул «под капот» одной платформы для пост-продакшена подкастов, за которую просили 60 долларов в месяц. Обещали: загружаешь расшифровку эпизода — получаешь готовые тексты для соцсетей, сводки, черновики для рассылки. Интерфейс гладкий и приятный.
Но стоит лишь прикинуть расходы: если скинуть ту же расшифровку в папку и напрямую обратиться к OpenAI API, можно получить тот же результат за пять минут и не более чем за 4 доллара. Даже без навыков программирования достаточно попросить ChatGPT провести через весь процесс. Никакой инфраструктуры, никаких сложных алгоритмов — только несколько строк разметки и готовые сетки макета.
Перед вами не продукт — это конвейер подсказок, скреплённый единой оболочкой. Ввод: расшифровка подкаста. Процесс: несколько заранее прописанных подсказок вроде «сделай резюме», «напиши твит», «создай пост для LinkedIn». Вывод: отформатированный текст в готовых блоках. Нет никакого бэкэнда, никакой интеллектуальной собственности — одни лишь вызовы API, обернутые в удобную «обертку» и снабжённые интерфейсом. А вот берут за это 50–100 долларов в месяц, хотя любой, кто откроет исходники, может повторить весь «продукт» за копейки. Не просто дороговато — это нечестно: бизнес-модель целиком зиждется на том, что пользователь не понимает, насколько всё на самом деле просто.
Это и есть суть термина LLM-wrapper: не продукт, а маскировка.
Никакой уникальности, никакого бэкэнда, никакой защиты — просто красиво оформленный вызов API и грамотный маркетинг. Большинство «AI-продуктов» сейчас мог бы в часок собрать начинающий разработчик, используя ChatGPT, Stripe и шаблонный фронтенд.
Именно в этом скрывается уязвимость, которая одновременно стоит за популярностью и хрупкостью OpenAI: LLM-обёртки могут существовать лишь до тех пор, пока пользователи готовы не замечать, что в основе лежит всего лишь вызов чужого API.
Скрытая слабость OpenAI
Все считают OpenAI неприкасаемым — интеллектуальным слоем всей отрасли. С конца 2022 года под их крылом возникали обёртки, агенты и всевозможные инструменты продуктивности. Они создали сильнейшие модели, получили огромное преимущество и кардинально изменили рынок.
Но и они уязвимы. Их доминирование зависит от дистрибуции, а дистрибуция — это именно те обёртки, которые все ставят под сомнение. Каждое SaaS-приложение на базе GPT-4 — это не просто пассивный пользователь, это клиент OpenAI. И если даже несколько таких сервисов рухнут, с ними уйдут гигабайты запросов, а значит — и часть доходов OpenAI.
Это скрытый риск. Обёртки тратят кучу денег, чтобы поддерживать фреймиум-модель, когда пользователи запускают «тяжёлые» запросы, требующие много токенов. Но OpenAI берёт плату за каждый запрос, независимо от того, платит ли пользователь обёртке. Бизнес-модель многих обёрток держится только на том, что они успеют привлечь достаточное количество платных клиентов, чтобы покрыть эти расходы. У некоторых это получится, но большинство — нет. И когда они исчезнут, OpenAI ощутит это на своём кошельке.
Парадокс в том, что OpenAI владеет технологиями, но не пользователями. А обёртки владеют пользователями — хотя и не владеют технологиями. И эти обёртки ненадёжны: слабые «ровы», большой «жор» денег, почти никакой привязанности пользователя. Упадут — и OpenAI потеряет не просто клиента, но и канал дистрибуции, который поддерживал доход не-ChatGPT.
Это не зависимость «в одну сторону». Это замкнутая система:
- OpenAI владеет интеллектом.
- Обёртки владеют дистрибуцией.
- Никто не признаёт, что другой критически важен.
- Но экономика говорит иначе.
Каждый токен, прошедший через обёртку — платит OpenAI. Умножьте это на миллионы бесплатных пользователей, и вы получите бесплатные распределительные механизмы, субсидирующие рост OpenAI, при этом обёртки «сгорают» на своих затратах.
Когда обёртки рухнут, охват OpenAI сократится. Они могут попытаться переманить этих пользователей напрямую, но большинство не регистрировались ради ChatGPT Pro — они пришли за удобным рабочим процессом, а не за «сырым» доступом к модели.
- У OpenAI есть «ров», но нет «изоляции».
- Они зависят от тонкого кольца обёрток, большинство из которых убыточны и легко заменимы. Как только деньги кончатся, подгорит не только OpenAI, но и вся экосистема.
Достаточно открыть соц. сети и пролистать ленту: десятки AI-инструментов обещают «революцию в ведении заметок, медицине, подкастах, ведении дневника» — всё с чистым брендингом, все «на GPT», и все работают по одной и той же схеме:
- Берут ввод от пользователя.
- Шлют его в GPT.
- Обрабатывают ответ.
- Выводят в UI.
- Зовут это «продуктом».
И OpenAI получает плату за каждый такой вызов API — несмотря на минимальную разницу «сверху». Это и есть источник уязвимости: хрупкая сеть SaaS-оболочек, одновременно являющихся клиентами и двигателем роста — все с отрицательной маржой, все взаимозаменяемы, все на одной политике ценообразования могут остаться без ничего.
Математика выживаемости
Легко критиковать LLM-обёртки за их хрупкость, но правда глубже, чем кажется. Эти инструменты не «владеют» интеллектом, они арендуют его. Большинство целиком полагается на OpenAI, Anthropic или Claude. Их «продукт» — это UI с парой промптов. И каждый раз, когда пользователь взаимодействует с ним, они платят провайдеру модели.
Если у них нет собственной инфраструктуры — «памятей» (memory layers), «движков» рабочих процессов или «рвов» для защиты (distribution moats) — это просто посредники. А посредники долго не живут.
Но вот дивергенция: OpenAI тоже нуждается в них. Обёртки — это двигатель роста API. Они приносят GPT в разные вертикали, команды и ниши. Убери обёртки — потеряй охват и доход. Эта взаимозависимость важна, но гораздо важнее — у кого больше рычагов влияния.
Выживаемость сводится к четырём вопросам:
- Кто владеет маржой?
- Кто контролирует ценообразование?
- Кто может сменить провайдера?
- Кто не может быть заменён более «чистым» промптом?
NVIDIA: тихий «корольмейкер»
Раньше NVIDIA была игровой компанией: GPU, частота кадров, графика. Большинство всё ещё так на них и смотрит. Но эта версия осталась в прошлом. Сегодня NVIDIA — самая влиятельная компания в мире AI, и при этом её почти никто не замечает на слуху. Они не создают модели, не запускают приложения, не сидят в вашем окне ChatGPT. Но как только вы используете AI, вы используете NVIDIA.
Практически любая крупная модель — GPT-4, Claude, Gemini — тренируется и обслуживается на железе NVIDIA. Более 90% обучения моделей происходит на их чипах, а для инференса (генерации ответов) до 70–80% вычислений также использует NVIDIA. OpenAI работает на кластерах NVIDIA в Azure. Microsoft спешит выкупать больше GPU. AWS, даже с собственным чипом, всё равно зависит от NVIDIA для ключевых задач. Без них никто не масштабируется.
NVIDIA не только производит чипы; они контролируют всю цепочку поставок AI: от «железа» до драйверов, фреймворков вроде CUDA и системы оркестрации, превращающей GPU в готовую инфраструктуру. Это самый тихий, но безальтернативный «горлышко» отрасли. Им не нужен потребительский продукт: они уже владеют тем, на чём всё держится.
Microsoft: посредник инфраструктуры с большим влиянием
OpenAI может быть «мозгом» всей системы, но Microsoft — её «нервная система». Каждый API-запрос, каждый ответ ChatGPT, каждая дообученная модель работает в Azure. Это не просто мелочь — это фундамент.
Когда Microsoft вложил миллиарды в OpenAI, они купили не только долю, но и контроль. Как эксклюзивный облачный провайдер OpenAI, Microsoft оказался под каждой LLM-обёрткой, использующей GPT. Каждый токен проходит через их кластеры GPU, управляемые Azure, и сдаётся в аренду с наценкой.
Взамен Microsoft получил ранний доступ к GPT-4 и встроил его прямо в Office, Outlook и Teams. OpenAI обучала модель, но Microsoft контролирует её распространение. «Copilot» — лишь бренд, а настоящая ценность — за кулисами.
Microsoft не стремится построить лучшую модель. Им достаточно контролировать инфраструктурный слой, от которого зависят лучшие модели. И если OpenAI когда-нибудь попытается уйти? Удачи: весь стек — от оркестрации до пропускной способности — связан с Azure. Microsoft не просто хостит OpenAI. Они владеют землёй, на которой всё стоит.
OpenAI получает заголовки, а Microsoft — логи запросов.
Приводящий разлом во всей системе
Настоящая опасность не в том, что обёртки рухнут, не в изменении цен API OpenAI, и даже не в том, если Microsoft сменит стратегию. Угроза более приземлённая и глубокая. Это единственная точка отказа, спрятанная внизу стека.
Если что-то случится с NVIDIA — нарушение в цепочке поставок, задержка производства, геополитические санкции или запрет на экспорт — вся экосистема AI застопорится:
- Обучение замедлится.
- Инференс забуксует.
- Разработка продуктов остановится.
Вдруг уже не о скоростях внедрения функций или фандрейзинге речь, а о том, есть ли у тебя хоть какие-то вычислительные мощности. И это не гипотеза: это уже началось. Экспортный контроль на высокопроизводительные чипы ужесточается, спрос на H100 от NVIDIA превышает предложение, а стоимость аренды GPU взлетела в несколько раз. Это не рыночный сбой; это сигнал тревоги.
Каждый слой этой экосистемы — от API OpenAI до Copilot в Microsoft и маленьких обёрток, наполняющих вашу ленту — построен на цепочке поставок, которая начинается у одной компании, производящей один вид железа в ограниченном географическом регионе. Это не просто «стек», это разлом.
И когда он разойдётся — а это непременно произойдёт — не будет мягкой посадки. Будут замедления, распределения и катастрофы. Компании исчезнут, рынок выровняется, и выживут лишь те, кто никогда не думал, что земля под ними прочная.
Три «чёрных лебедя», способных изменить AI-экономику
- Аппаратные нарушения
Нарушение в цепочке поставок NVIDIA — из-за геополитики, дефицита сырья или замедления производства — остановит развитие всего стека. Без GPU не будет ни обучения, ни инференса, ни масштабирования. Кремний — это кислород для этой экосистемы. - Регуляторный удар
Если какая-то крупная страна признает фундаментальные модели угрозой национальной безопасности или общественной безопасности, новые законы могут перекрыть ключевые части AI-пайплайна. Один указ, один мораторий, одно изменение в требованиях к соответствию — и инфраструктура превратится из свободной в ограниченную. Угроза не столько техническая, сколько политическая. - Парадигмальный сдвиг
Самый разрушительный сценарий — не крах, а потеря актуальности. А что если кто-то создаст конкурирующую модель без использования GPU? Что если «интеллект» возникнет не из масштабов, а из сигналов? Если появится более лёгкая, радикально отличная архитектура, все правила перепишутся. Система не рухнет, но окажется забытой.
Золотая лихорадка — это главное
Каждый раз, когда происходит подобная волна, захлёстывает психология: люди гонятся не только за возможностями, но и за причастностью. Хочется быть «в теме», успеть «построить с AI», получить запуск, посадочную страницу, а то и упоминание на TechCrunch. Здесь важно не то, насколько продукт полезен и жизнеспособен, а какие сигналы он подаёт: скриншоты, графики роста, инвестиционные презентации с «ростом-якорь», прикреплённые к API OpenAI. Это та же самая схема, что и на каждой золотой лихорадке.
В XIX веке большинство шахтеров прогорело: богатство давали те, кто продавал лопаты, предлагал жильё и шили джинсы. В эпоху доткомов это были рекламные вставки в Супербоуле и покупка доменных имён. Сейчас это промптовые обёртки, фейковые демо, «AI-соучредители» и раздутые штаты для интерфейсных оболочек над простыми API-вызовами.
Большинство таких команд не стремятся построить устойчивый бизнес: они хотят лишь выглядеть так, будто уже построили — пока не соберут инвестиции, не продадутся или не попадут в алгоритмы. Это не инновации, а театр, и всё, что вы видите, — скорее всего, сценография.
Неудивительно, что так много «AI-инструментов» похожи друг на друга. Они не решают реальные проблемы, они демонстрируют близость к хайпу.
Заключение
Таким образом, мы вновь стали свидетелями золотой лихорадки, где внешняя пышность зачастую прикрывает полную пустоту под куполом хайпа. Едва ли это неожиданно: в любой новой волне технологических перемен главным становится не то, кто первым предложил «волшебный» интерфейс, а кто сумел заложить фундамент, без которого ни одна «обёртка» не сможет существовать. Мы видели, как после краха доткомов выжили те, кто строил не только «сайты», а целые экосистемы. И сегодня история повторяется: под маской «AI-powered» скрываются проекты, в которых мало реального содержания, но много маркетинговой риторики.
Пока большинство энтузиастов гонятся за «быстрыми деньгами», настоящую победу одержат те, кто направит силы на создание надёжных основ. Инфраструктурный подход подразумевает готовность отвечать не за внешний глянец, а за безукоризненную работу в самых сложных условиях: когда токены внезапно дорожают, когда модель становится недоступной, когда геополитика ограничивает поставки чипов. Только те компании, в чьей деятельности заложена системная стойкость, переживут «шторм» и станут теми невидимыми столпами, на которых держится вся экосистема.
Если ваша цель — лишь «приклеиться» к хайпу, собрать пользователей и «перепродать» чужой интеллект, рано или поздно эта пирамида развалится. Но если вы стремитесь создавать по-настоящему значимые сервисы — те, без которых жизнь пользователей и бизнеса остановится при одном лишь изменении в цепочке поставок или API — вы закладываете рычаги долговременного влияния. Ваш продукт перестаёт быть просто «еще одной AI-обёрткой» и становится базисом, на котором будут стоять сотни решений вокруг него.
В конце концов, инвестиции, внимание и ресурсы переходят к тем, чьи технологии и службы востребованы не завтрашним трендом, а тем, что никто не сможет заменить их безболезненно. Так происходит в каждой отрасли: от железного века до эпохи облаков — инфраструктура выигрывает раунд, который кажется бессмысленным, когда смотришь лишь на отдельные продукты. В этой игре за будущее AI-приключения остаются на вторых ролях, а первенство удерживают те, кто сумел построить не «обёртку», а концентрат надёжности и реальной ценности.
Потому что когда «золотая лихорадка» утихнет, когда спрос на промпты резко упадёт, когда один единственный сбой в цепочке чипов ударит по всей экосистеме, лишь тот, кто стоял вне этой пыли и фарса, по-настоящему победит. И именно на таких немногих и падёт взгляд тех, кто готов вкладываться не в видимость успеха, а в его настоящую, неподвластную колебаниям силу.
***✨ А что думаете вы? ✨
Делитесь мыслями в комментариях — ваше мнение вдохновляет нас и других!
Следите за новыми идеями и присоединяйтесь:
• Наш сайт — всё самое важное в одном месте
• Дзен — свежие статьи каждый день
• Телеграм — быстрые обновления и анонсы
• ВКонтакте — будьте в центре обсуждений
• Одноклассники — делитесь с близкими
Ваш отклик помогает нам создавать больше полезного контента. Спасибо, что вы с нами — давайте расти вместе! 🙌